בעולם האגדות המצוייר, נסיכה צעירה מתאהבת בנסיך חלומותיה וזה מאד מרגיז את המלכה המרשעת שמפעילה את כוחות האופל ומוציאה אותה מהעולם המצוייר אל המקום היחיד ביקום שבו אין אהבת אמת - מנהטן. הנערה האמיתית החדשה צריכה לשרוד בניו יורק ויש כבר עו"ד צעיר שנחלץ להצלתה, אך מה עם האהוב שנשאר באגדה? קומדיה מקסימה מבית דיסני בפרודיה שנונה על עולם האגדות ועל העולם שלנו...
פרנסס ובת דודתה אלסי באמת מאמינות בפיות! וכשהן יורדות לנחל שבכפר הקטן והאנגלי בו הן גרות, הןבאמת פוגשות את הפיות ואפילו מצלמות אותן. את המבוגרים יותר קשה לשכנע, אבל מי יותר מתאים לסיפורי פיות מאשר הקוסם הודיני הגדול והסופר ארתור קונן-דויל (כתב את ספרי שרלוק הולמס)? למבוגרים יותר קשה להתמודד עם ה"מציאות" של הילדות הקטנות אבל בסוף אלו שיאמינו רק ירוויחו. מבוסס על סיפור אמיתי מתקופת מלחמת העולם הראשונה (1917) כשזוג ילדות שכנע הרבה מבוגרים להאמין בצילומי פיות שצילמו, שאחר כך התבררו כמזוייפים. בסרט, שזכה לפרס סרט הילדים הטוב ביותר בבריטניה לשנת 1998, הסיפור על הפיות נלקח במלוא הרצינות והאמונה.
כל מה שקלרה רוצה זה מפתח - מפתח מיוחד שיכול לפתוח קופסה עם מתנה יחודית. חוט זהב שמוצג בפניה במסיבת החגים השנתית מוביל אותו אל המפתח הנכסף - שמיד נעלם אל תוך עולם מקביל משונה ומסתורי. שם פוגשת קלרה חייל ושמו פיליפ, חבורת עכברים ושליטים החולשים על שלוש ממלכות: ממלכת השלג, ממלכת הפרחים וממלכת הממתקים. כדי להשיג את המפתח ולהשיב את ההרמוניה לעולם, קלרה ופיליפ חייבים לחצות את הממלכה הרביעית, ביתה של המלכה האם ג'ינג'ר.