Elokuva kertoo tarinan James-nimisestä pojasta, joka kuluttaa koko joulukuisen päivän rakentaen lumiukkoa kotinsa pihamaalle. Käydessään illalla nukkumaan hän on edelleen niin innoissaan tekemästään lumiukosta, että hänellä on vaikeuksia saada unenpäästä kiinni. Niinpä hän yön aikana hiipii ulos ja löytää lumiukon elävänä – seikkailu on valmis alkamaan!
Korkealla ylätasangolla asuu lammas, jonka villan kiilto laittaa sorkat steppaamaan koreasti. Sitten koittaa päivä, jolloin lammas menettää villansa ja ylpeytensä. Tarvitaan viisas sarvijänis opettamaan surevaa lammasta, että oli villaa tai ei, vain sisin olemus voi auttaa sitä toipumaan elämän koettelemuksista.