Zločinska organizacija SPECTRE skuje načrt za krajo naprave za dešifriranje kod, s pomočjo katerega bi izvedeli podrobnosti o ruskih državnih skrivnostih, s tem pa porušili ravnovesje v svetovnem redu. Tajni agent 007 James Bond (Sean Connery) ima nalogo, da se pred zlobneži dokoplje do naprave, pri tem pa se mora soočiti z dvema hudima nasprotnikoma: nekdanjo operativko ruske tajne službe Roso Klebb (Lotte Lenya) in pretkanim morilcem Redom Grantom (Robert Shaw). Bondova zaveznica postane čedna ruska prebežnica Tatjana Romanova (Daniela Bianchi), s katero združita moči pri kraji naprave za dešifriranje. Drugi film po vrsti iz serije o tajnem agentu Jamesu Bondu je tako kot prvega režiral britanski režiser Terence Young.
Velikansko podvodno plovilo ugrabi angleško in rusko podmornico. Svet se zaradi napetosti med velesilama vnovič znajde na robu vojne. Britanskega vohuna Jamesa Bonda (Roger Moore), ki združi moči s čedno rusko agentko Anyo Amasovo (Barbara Bach), sledi pripeljejo do ladijskega mogotca Karla Stromberga (Curt Jurgens). Ta v svojem velikanskem podvodnem domovanju pripravlja strašen načrt, s katerim namerava uničiti New York ter nazadnje zavladati svetu. Stromberg v boj proti Bondu pošlje neuničljivega velikana Jawsa (Richard Kiel) z jeklenimi zobmi, ostrimi kot rezilo. Zamero do Bonda pa goji tudi Anya, ki ima s slavnim agentom lastne načrte.
Ameriško raketo v vesolju zajame neznana vesoljska ladja. Američani za ugrabitev obtožijo Ruse, zato se svetovni supersili znajdeta na robu jedrske vojne. Britanska vlada je medtem prepričana, da je za vse skupaj kriv nekdo drug, saj vesoljska ladja pristane na japonskem ozemlju. Tajni agent 007 James Bond (Sean Connery) mora zdaj zaustaviti človeka, ki si je zamislil in izpeljal vesoljsko ugrabitev, svojega dolgoletnega sovražnika in vodjo zločinske organizacije SPECTRE Ernsta Blofelda (Donald Pleasence). Ta je odločen zanetiti svetovno vojno iz velikanskega skrivnega štaba, ki ga je ustvaril v mirujočem vulkanu. Ko se odštevanje začne, Bond združi moči z japonsko agentko Kissy Suzuki (Mie Hama), da bi skupaj preprečila svetovno katastrofo.
James Bond (Timothy Dalton) pomaga ruskemu generalu Georgiju Koskovu (Jeroen Krabbé) pri drznem prebegu na zahod. To se zgodi med koncertom v Bratislavi, kjer Bond opazi, da Koskova varuje čedna ostrostrelka Kara (Maryam d'Abo), ki je hkrati tudi čelistka v simfoničnem orkestru. Koskov v Angliji tajni službi MI6 pove za generala Pushkina (John Rhys-Davies), ki namerava pobiti vse zahodne vohune. Zato se je treba generala znebiti in to nalogo zaupajo agentu 007 Jamesu Bondu. Medtem Koskova ugrabijo iz njegovega skrivališča in kmalu postane Bondu vsa zgodba sumljiva; še toliko bolj, ko odkrije povezavo med Koskovim in fanatičnim preprodajalcem orožja, ameriškim generalom Bradom Whitakerjem (Joe Don Baker).