מבוסס על אגדת חג המולד בה מעניק סנטה קלאוס לכל החיות את האפשרות לדבר בשפת בני האדם. בילי הוא ילד בן 7 שחי בחווה בטנסי עם סבו, שלאחר שריפה שפרצה בחווה לקה בהלם ויכולת הדיבור שלו נפגמה. בחג המולד נותן סנטה קלאוס מתנה לבילי עגלה מדברת בשם אנבל. הידידות נרקמת ביניהם במהירות. אנבל עוזרת לבילי להתמודד עם שאר ילדי העיירה ובילי עוזר לה להגשים את המשאלה הגדולה ביותר שלה - לעוף כמו צבי חג המולד של סנטה קלאוס. בבוקר חג המולד אמור סנטה קלאוס להגיע ולתת לחיות את יכולת הדיבור, האם תוותר אנבל ותיתן את יכולת הדיבור שלה לבילי?
כשבתם נוסעת במהלך חג-המולד, משפחת קראנק מחליטה לא לחגוג את החגים באותה שנה. כשהיא חוזרת בפתאומיות, ממש לפני כניסת החג המשפחה חייבת לחגוג את חג-המולד בחגיגיות.
שני שכנים יוצאים למלחמה כאשר אחד מהם מחליט לקשט את ביתו בכמות כה רבה של קישוטי חג מולד, עד שהבית יראה מהחלל. השכונה כולה נזרעת מהומה כאשר שתי המשפחות מנסות לגלות את המשמעות האמיתית של חג המולד.
סנטה ושלושת הדובים הוא סרט אנימציה לכל המשפחה. כאשר ניקומי וצ'ינוק, שני גורי דובים, שומעים על חג המולד וסנטה קלאוס, הם מעדיפים לדלג על שינת החורף כדי לחגוג את החג. אמם נאנה לא מאמינה בסנטה קלאוס ומעדיפה שהשניים ישנו.
כל חברי קרקס פבולוסו מפליגים לארץ מולדתו של ליאו, אוסטרליה, בתקווה לחגוג שם את חג המולד. אך טעות בניווט מובילה את החבורה לאנטארקטיקה.