19. sajandi lõpus kohtuvad Londonis esimest korda kaks tõusuteel olevat mustkunstnikku Robert Angier ja Alfred Borden. Nende sõbralikult alanud võistlus muutub peagi kibestunud rivaalitsemisest kantud lahinguks, mis seab ohtu ka kõik nende läheduses olijad.

Edward Bloom on kogu oma elu olnud suurte isude, tohutute kirgede ja pikkade lugude mees. Hilisematel aastatel jääb ta oma pojale Williamile tohutuks saladuseks. Nüüd, tõelise mehega tutvumiseks, hakkab Will kokku panema oma isast tõetruu pilti tema imeliste seikluste tagasilöökidest.