Mladi Bilbo Baggins uz pomoć čarobnjaka Gandalfa Sivog i čak trinaestorice neustrašivih patuljaka mora pronaći izgubljeno kraljevstvo Erebor, nad čijim zidinama bdije zastrašujući zmaj Smaug. Na svom putu susrest će se sa goblinima, trolovima, vilenjacima, a Bilbo Baggins će upoznati stvorenje koje će mu zauvijek promijeniti život – Golluma.

Adaptacija romana Patricka Nessa, nastala prema ideji preminule Siobhan Dowd, aktivistice za ljudska prava i britanske spisateljice. Priča je smještena u suvremenu Englesku, gdje se 13-godišnji dječak Conor (Lewis MacDougall) suočava sa školskim nasilnicima i skorašnjom smrti majke (Felicity Jones) koja boluje od karcinoma. Za usamljeno dijete sve se mijenja kada ga noću počinje posjećivati čudovišno stvorenje (Liam Neeson). Ono mu priča niz bajki tražeći u zamjenu od dječaka detalje o njegovoj noćnoj mori.