Scenariusz bazował na skandalizującej powieści Almudeny Grandes i był nominowany do nagrody Goi. Tytułowa Lulu staje się kobietą. Smak pierwszych seksualnych doświadczeń poznaje dzięki koledze starszego brata, Pablo. Kochankowie wkrótce uwodzą brata dziewczyny. Ale Lulu chce poznać wszystkie kolory seksualnego świata, ciągle więc szuka nowych wrażeń. Szybko jednak dostrzega, że ludzie patrzą na nią jak na obiekt seksualny. Próbuje wycofać się z tej ryzykownej gry.

Młoda wdowa, madame Yanne, ma dwie młode siostrzenice, Julię i Florentine, które są bardzo otwarte na swoją seksualność. Ma więc nadzieję znaleźć odpowiednich kochanków dla nich, a po drodze sama doświadcza kilku seksualnych uniesień. Po serii spotkań seksualnych między prawie wszystkimi osobami w posiadłości madame Yanne trafia na przyjęcie, na którym siostrzenice ogłaszają swoje ślubne zamiary.