Μία ιστορία για τον 18χρονο Τζιμ Κρεγκ, ο οποίος έχει χάσει πρόσφατα τον πατέρα του και προσπαθεί να κερδίσει το σεβασμό των ισχυρών ανδρών της πόλης με σκοπό να αναλάβει τη φάρμα του πατέρα του.

Τέξας 1869. Ενώ ο πατέρας του φεύγει για να οδηγήσει τα κοπάδια για βοσκή, ο δεκαπεντάχρονος Τράβις αναλαμβάνει τη διοίκηση της οικογενειακής φάρμας. Ο αυστηρός Τράβις εκνευρίζεται όταν ο μικρότερος αδελφός του, Τζιμ, φέρνει στο σπίτι ένα μικρό αδέσποτο σκυλί, τον Ολντ Γιέλερ. Μια σειρά από διάφορα περιστατικά, όμως, θα αποδείξουν την αξία του κίτρινου σκύλου και ο Τράβις θα αρχίσει θα τον σέβεται.

Στη Μοντάνα του 1925 η σχέση των αδελφών Μπέρμπανκ θα δοκιμαστεί όταν ο κοινωνικός Τζορτζ φέρει στην απομονωμένη φάρμα τους τη νέα του σύζυγο, την οποία ο μοναχικός καουμπόι Φιλ περιφρονεί προκλητικά.

Τρία αδέλφια κακοποιοί βιάζουν τη Χάνι Κόλντερ και δολοφονούν το σύζυγό της. Αυτή ζητά από τον κυνηγό επικηρυγμένων Τομ Πράις να της μάθει να χειρίζεται τα όπλα, για να μπορέσει να εκδικηθεί.