Wallace & Gromit ovat saaneet uuden, salaperäisen vuokralaisen, joka ottaa luvatta käyttöönsä Wallacen viimeisimmän keksinnön, automaattiset housut, käyttääkseen niitä apuna ryöstössä. Paha pingviini suunnittelee sitäpaitsi käyttävänsä nukkuvaa Wallacea ryöstön toteuttajana, mutta Gromit aavistelee pahaa.
Wallace tapaa elämänsä rakkauden, Wendolenen, paikallisen villalankakauppiaan. Rakkauden innoittamana hän tekee uuden keksinnön ?The Knit-O-Matic?in ? neulekoneen. Wendolenen häijy bulldog, Preston, varastaa kuitenkin neulekoneen piirrokset ja jälleen kerran jää Gromitin tehtäväksi pelastaa omistajansa täydeltä katastrofilta.
Television piirrossarjan räävittömät pikkukersat seikkailevat kokoillan elokuvassa. Koululaisten näkemä elokuva saa South Parkin lapset villintymään, ja vanhemmat syyttävät asiasta kanadalaisia. Sota on edessä. Samaan aikaan helvetissä Saddam Hussein yrittää päästä Pimeyden ruhtinaan pöksyihin.
Tavallisenkin tyypin sisällä asuu seikkailija. Estoton. hurja. Vastustamaton. Vihreä?! Sen saa myös Stanley Ipkiss huomata. Ujo pankkivirkailija Ipkiss löytää ikivanhan naamion, jolla on outoja voimia. Naamio muuttaa hänet hetkessä nynnystä sankariksi. Hän on kaikkien rikollisten kauhu, hurmaava kepposten kuningas.
Äkäpussi Grinch asuu kotiluolassaan seuranaan vain uskollinen koiransa Max. Luola on täpötäynnä erilaisia keksintöjä ja vekottimia, joilla päivittäiset askareet sujuvat mukavasti, eikä omissa oloissaan viihtyvän Grinchin tarvitse poistua kotoaan juuri koskaan, lukuun ottamatta ruokaostoksia. Joulun aikaan naapurikylän asukkaat häiritsevät Grinchin rauhaa vuosi vuodelta suuremmiksi ja äänekkäämmiksi paisuvilla jouluhössötyksillään. Kun kyläläiset ilmoittavat, että tulevaa joulua juhlitaan kaikkien aikojen suurimmilla seremonioilla, Grinch saa tarpeekseen. Hänellä on vain yksi keino saada rauhaa ja hiljaisuutta: varastaa joulu.
Sally ja Conrad viettävät kotona tylsää sadepäivää. Mieliala on alhaalla, sillä kuriton Conrad on uhattu lähettää sotilaskouluun ja yksinhuoltaja-äiti on retkahtamassa naapurissa asuvaan lurjukseen. Mike Myersin esittämä anarkisti-Katti ilmestyy taloon kuin tyhjästä ja taikoo pian paikan täydelliseen sekasortoon.