Bud Baxter este un funcționar minor într-o mare companie imensă de asigurări din New York, până când descoperă o cale rapidă de a urca pe scara corporativă. Le împrumută apartamentul directorilor ca un loc unde să-și aducă amantele. Deși el trebuie, de multe ori, să se descurce cu consecințele vizitelor, într-o seară a rămas cu o problemă majoră de rezolvat.

Într-o criză existențială și creativă, luptându-se cu un film de făcut, un regizor face un fel de mobilizare generală a emoțiilor, afecțiunilor, amintirilor, viselor, complexelor, minciunilor. Un amestec între o ședință psihanalitică slăbită și un examen de conștiință dezordonat într-o atmosferă de limb (F. Fellini). Masturbarea unui geniu (D. Buzzati). O etapă avansată în istoria formei romantice (A. Arbasino). O construcție de abis în trei trepte (C. Metz). Un Ben Hur al cinematografiei de avangardă. Încercarea de autoportret în formă fantastică. Jurnalul de bord al autorului. Raportul despre un ambuteiaj existențial. Un film despre confuzia și dezordinea vieții. Una dintre cele mai mari contribuții la acea reînnoire a modurilor expresive și la ruptura cu dramaturgia tradițională care a avut loc în cinema între anii 1950 și 1960, reînnoire pe care Fellini o începuse deja cu La dolce vita.

Într-o zi de august, în 1945, locuitorii dintr-un sat din Ungaria, ocupat de ruși, se pregătesc pentru nunta fiului funcționarului satului. Între timp, doi evrei ortodocși sosesc în gara din sat și au cu ei niște cutii misterioase pe care scrie “parfumuri”. Funcționarul se teme că bărbații ar putea fi moștenitorii evreilor deportați din sat și se așteaptă ca aceștia să-și ceară înapoi proprietățile pierdute în timpul celui de-al Doilea Război Mondial. Alți săteni se tem că mai mulți supraviețuitori ar putea veni ceea ce ar reprezenta o amenințare pentru proprietățile și averile pe care și le-au însușit.

Când un mafiot foarte puternic (Christopher Walken) îi oferă fostului gangster Jimmy the Saint (Andy Garcia) o ultimă sarcină, îi face o ofertă pe care acesta nu o poate refuza. Jimmy își adună vechii prieteni pentru ceva ce părea simplu: trebuie să sperie un tânăr care este interesat de fiica mafiotului. Dar când cineva este ucis, se pune un preț pe capul lui Jimmy și al partenerilor lui. Astfel, Jimmy are la dispoziție doar 48 de ore ca să îndrepte lucrurile pentru amicii lui și pentru femeia visurilor sale.

Hotărâți să lupte pentru a ieși la suprafață, ei trebuie să găsească repede o cale prin care să meargă prin dărâmături pe măsură ce vasul continuă să se scufunde. Foarte repede se fac niște legături în această călătorie pe verticală, fundături și abateri. Și încrederea se dovedește a fi ceva vital.