מאל חוזרת אל האי האבוד כדי למצוא את אומה , בתו של אורסולה, שהתחברה עם הארי, בנו של קפטן הוק וגיל, בנו של גסטון.
חלפו כמה שנים מאז ראינו את האירועים שהקשיחו את לבה של הנבלית המפורסמת ביותר של דיסני וגרמו לה להטיל קללה על הנסיכה אורורה התינוקת. הסרט הזה ממשיך לחקור את מערכת היחסית המורכבת בין הפיה בעלת הקרניים והמלכה לעתיד, בעוד הן כורתות בריתות חדשות ועומדות בפני יריבים חדשים במאבקן להגן על הביצות ועל היצורים הקסומים שחיים בהן.
הרבה לפני שבכלל פגש את שרק, הלוחם הידוע לשמצה, המאהב והעבריין - 'החתול במגפיים' - הופך לגיבור. זה קורה כשהוא יוצא להרפתקה עם החתלתולה הקשוחה והפקחית קיטי 'סופטפוז' והאמפטי דמפטי במטרה להציל את עירו. לאורך הדרך מחכות להן הסתבכויות וקשיים בדמותם של צמד הנבלים, ג'ק וג'יל, שיעשו כל מה שביכולתם כדי להכשיל את החתול וחבריו במשימתם.
ברוכים הבאים לעולם האגדות של אלה בת פרל. בעולם קסום זה, ענקים חיים לצד אלפים, פיות חיות ונושמות, וקסמים אכן קורים. ואולם, בעולם זה גם מתרחשים דברים נוראיים: הנסיך אדגאר, בן אנוש עם שיגעון גדלות ורצון עז לדבוק בשלטון, מטיל משטר של טרור על היצירים הקסומים שחיים מחוץ לעיר הבירה, ובו בזמן מצליח להתל באחיינו ובמלך המיועד, הנסיך הצעיר צ'אר שכוונותיו ומדיניותו הם טהורים ונקיים. לסיפור נכנסת אלה, עלמה צעירה, שככל בנות עולם האגדות בו היא חיה, קיבלה 'מתנה' מהפייה-הסנדקית שלה ברגע היוולדה. אלה ניתנה במתנת הצייתנות, שמחייבת אותה למלאות אחר כל הוראה שהיא מקבלת, גם אם הדבר פועל בניגוד לרצונה. ואולם, מה שנראה לפייה-הסנדקית לוסינדה כמתנה מבורכת, הופך למטרד בחייה של אלה, בייחוד לאחר שאמה נפטרת ואביה נישא לאישה חדשה, שכיאה וכיאות לעולם האגדות מתגלה במהלך הסרט כמכשפה לא קטנה.
וונדי דארלינג, ילדה צעירה שמפחדת לעזוב את בית ילדותה מאחור, פוגשת את פיטר פן, ילד שמסרב להתבגר. יחד עם שני אחיה ובליווי פיה קטנטנה בשם טינקרבל, היא טסה עם פיטר לארץ לעולם-לא הקסומה, שם היא נתקלת בפיראט מרושע, קפטן הוק, ויוצאת להרפתקה מסעירה ומסוכנת שתשנה את חייה לעד.