Kylanti baleto žvaigždė blaškosi tarp švelnių jausmų jaunam muzikantui ir fanatiško atsidavimo šokiui, kurį įkūnija mefistofeliškas baleto meistras, atvedęs ją į didžiąją sceną. Pagal to paties pavadinimo Hanso Christiano Anderseno pasaką sukurta melodrama laikoma geriausiu Michaelo Powello ir Emerico Pressburgerio filmu, kuriame neprilygstamas Moiros Shearer ir Antono Walbrooko duetas meistriškai atskleidžia grožiu ir žiaurumu grįstą baleto esmę, o spalvų žaismė žada išskirtinį estetinį malonumą paties išrankiausio žiūrovo akiai.
Istorija apie tris šeimas, atstovaujančias tris skirtingas visuomenės sluoksnių klases. Vilkoksai - turtingi kapitalistai, atstovaujantys klasę, pakeitusią senąją aristokratiją. Seserys Šlegel - išsilavinusios buržuazijos atstovės. Bastai priklauso viduriniosios klasės apačioms. Vilkoksai - Ruth ir Henris - valdo puikų "Hovards Endo" dvarą. Po Ruth mirties dvaras palikimu atitenka Margaret. Naujoji savininkė su dideliu entuziazmu imasi veiklos bei pasikviečia seserį Helen. Žavus aukštuomenės vyriškis Vilkoksas - turtingas kapitalistas, už mandagumo bei gerų manierų kaukės slepiantis egoizmą ir netgi žiaurumą, suvilioja jauną nepriklausomą Margaret. Vilkoksas siūlo jai ranką ir širdį. Šių šeimų likimai įmantriai persipina, Hovards Endas nugrimzta į neįsivaizduojamų aistrų, intrigų ir netgi tragedijų sūkurį...