In het feodale Japan, tijdens een bloedige oorlog tussen clans, stuiten twee laffe en hebzuchtige boeren, soldaten van een verslagen leger, op een mysterieuze man die hen naar een in de bergen verborgen fort leidt.
Japan in de 19e eeuw. Zatoichi is een blinde zwerver die leeft van het gokken en het geven van massages. Maar deze onopvallende man is eveneens een meester in het zwaardvechten. Zatoichi is bliksemsnel en uiterst doelgericht.
Een op de vlucht zijnde heer, zijn lijfwachten en enkele volgelingen, trekken allen vermomd als monnik door een bos, waar zij moeten voorkomen gepakt te worden en moeten zij de grenswachters te slim af zijn.
Toramaru, heer van de geïntegreerde vechtsporten Mugen-ga-ryu, beëindigt zijn trainingsreis en bezoekt zijn meester, Gensai. 'Je moet met elke vechtsportmeester duelleren en winnen om hun esoterische boeken met krijgsgeheimen te bemachtigen.' Toramaru ontvangt een dergelijk bevel van Gensai en maakt een pelgrimstocht door Japan en brengt een jaar door met vechten. Door zijn gevechten met echte meesters in alle vechtsporten zoals kungfu, stokvechten, zwaardvechten en nunchaku, vertelt deze film vol passie wat 'Budo' is en wat Bushido is. Vol felle en diverse actie!