As experiências de Lulu e Pablo que iniciam na adolescência um jogo amoroso que continua na vida adulta. Pablo cria um mundo à parte para Lulu, um universo privado onde não há tempo. Mas esse mundo ideal desaparece quando Lulu, com 30 anos, descobre o perigoso e perverso universo dos desejos proibidos.
Hugo, um homem de meia idade, ainda guarda na memória a infância realmente singular. Ainda um garoto, sai do Sul do país com a avó e desembarca em São Paulo, onde é deixado na frente de um palacete. Ali mora e trabalha Ana, uma prostituta e amante do governador de São Paulo. O garoto irá conviver daí em diante nesse ambiente com outras garotas de programa como Tamara - uma ninfeta atrevida. Depois de ter leiloada a sua falsa virgindade entre os frequentadores mais ricos, ela seduz Hugo - então garoto com doze anos - e o molesta.