Baby Jane va ser una nena estrella en la seva joventut, anys després la seva carrera fracassa mentre la seva germana Blanche triomfa com a actriu. A present les dues germanes, ja d'avançada edat, viuen juntes. Blanche, que està paralítica per un estrany accident que va passar en el passat, viu pràcticament segrestada i maltractada per Jane, que pateix grans trastorns psicològics.

A Itàlia, a la dècada de 1930, els pirates del cel en biplans aterroritzen els vaixells dels rics mentre naveguen pel mar Adriàtic. L’únic pilot prou valent com per aturar-los és el misteriós Porco Rosso, un crac volador de la Primera Guerra Mundial que d’alguna manera va ser convertit en un porc durant la guerra. Mentre es prepara per combatre l’as nord-americà de la tripulació pirata, Porco Rosso demana ajuda al mecànic de la noia Funky Piccolo i a la seva amiga de sempre Madame Gina.

Un soldat és castigat per no voler boxejar. Un oficial manté un idil·li amb la dona del seu capità i els japonesos entren en guerra.

Pauline és una adolescent de quinze anys que passa un estiu a la costa atlàntica francesa amb la seva cosina Marion. Marion es troba allà amb Pierre, un antic amic que se sent atret per ella. Tot i això, Marion prefereix l'aventurer Henri, encara que sap que la seva relació amb ell serà efímera. Mentrestant, Pauline també inicia un romanç.

La de Rose trenca relacions amb Maggie, la seva germana petita, a causa d'una indiscreció relacionada amb el nuvi de Rose. L'ambient enrarit es normalitza amb l'arribada d'Ella, l'àvia que cap de les dues germanes no sabia que existia.