Meitene vārdā Sofija satiek Lielo Draudzīgo Milzi, kurš, neskatoties uz biedējošo ārieni, izrādās labsirdīgs. Viņš citu milžu vidū ir izstumtais, jo atšķirībā no pārējiem atsakās ēst bērnus.

Filmas varoņi ir divi izdomas bagāti jokdari, kuri var pavadīt neskaitāmas stundas, radot dažādus komiksus. Kad viņu ļaunais direktors draud puikas izšķirt katru savā klasē, draiskulīgie zēni nejauši viņu nohipnotizē, liekot direktoram domāt, ka viņš ir ārkārtīgi entuziastisks un neticami apķērīgs supervaronis, vārdā Kapteinis Apakšbiksis.

Kloku ģimene ir īsti īkstīši – ap desmit centimetru gari cilvēciņi, kas dzīvo zem grīdas dēļiem. Savas mājas labiekārtošanai īkstīši aizņemas” lietas no lielajiem cilvēkiem”. Pēc mājas īpašnieka nāves alkatīgs nekustamo īpašumu aģents grib māju nojaukt, lai tās vietā uzceltu jaunu dzīvokļu namu. Mazo iemītnieku dzīve zem grīdas nu ir apdraudēta.

Konrads un Salija Valdeni garlaikojas mājāss vieni. Ārā līst lietus. Bet tad ierodas iztēles bagātais Runcis Cepurē. Viņi kopā spēlējas un izklaidējas, bet tad kaķis zaudē kontroli pār notiekošo, un viņam ir steidzami jāpazūd pirms nav atgriezušies vecāki…