Kenai, a bátor fiatalember gyűlöli a medvéket és kíméletlenül vadászik rájuk. Egy sikeres vadászat után azonban büntetésből maga is medvévé változik. Új testében Kenai számára megváltozik a világ, az élet egészen más oldalát fedezi fel. Elindul felkutatni elvesztett bátyját, Sitkát, és eközben próbára teszi a türelmét egy féleszű jávorszarvaspár, összebarátkozik Kodával, az eltévedt mackókölyökkel, és ki kell térnie másik bátyja, Denahi tévedésen alapuló bosszúvágya elől.
A sarkvidék az elmúlt években biológiai katasztrófák színhelye volt. A karibuk, a kanadai rénszarvasok, amelyeknek száma néhány éve még milliókra rúgott, szinte teljesen kipusztultak. Egy kormány hivatal biológiai jelentés elkészítését rendeli el, amely tudományosan igazolná a feltételezett tettes kiirtását, amelyet a történetek, mítoszok és legendák ádáz gyilkosként ismernek. Neve: Canis Lupus, a farkas. A rendkívüli nehézségek miatt soha egyetlen tudós sem figyelte meg ténylegesen, hogyan támadják és ölik meg a farkasok a karibukat. Így hát a Lupus kutató program főfeladata az volt, hogy valaki elutazzék a sarkvidékre, kövessen egy farkas falkát és részletesen figyelje meg viselkedésüket.
Charlie Lavery repülőgépével üzemanyagot visz az artikus térségbe. Visszaútján egy beteg nőt szállít kórházba. Váratlanul elromlik a gép, s egy civilizációtól távol levő, elhagyatott heyre zuhannak. Mindketten túlélik a zuhanást. Charlie segítségért indul, de a céltalan keresgélés közben elhagyja az ereje és összeesik. Halálán van, amikor a beteg nő rátalál, és gyógyítani kezdi. A zord környezethez szokott útitárs lassan megtanítja a túlélés fortélyaira.
Alaszka maga a romlatlan, háborítatlan természet, az Aegis olajtársaságot azonban ez nem érdekli. Amikor a cég egyik szakembere, Taft tudomást szerez a környezetromboló tervekről, amely a helybeli lakosság megélhetését is kockáztatná, úgy érzi, tennie kell valamit. Miután halálosan összekülönbözik a cég elnökével, Jenningsszel, a szép helybeli aktivista, Masu pártjára áll. Taft és Masu tudja, veszélyes vizekre merészkedtek, de Jennings is sejti, hogy a tűz-jég kombináció halálos is lehet.