Aan het einde van de 19e eeuw slacht een meedogenloze landbaron een Roma-clan af en ontketent een vloek over zijn familie en dorp. In de dagen die volgen, worden de stedelingen geplaagd door nachtmerries, wordt de zoon van de baron vermist en wordt een vermoorde jongen gevonden. De lokale bevolking vermoedt een wild dier, maar een bezoekende patholoog waarschuwt voor een meer sinistere aanwezigheid op de loer in het bos.
Het tragische verhaal van Don Jose, een Spaanse cavalerist, die in de ban raakt van een zigeunermeisje, Carmen, die hem zowel met liefde als minachting behandelt en hem in verleiding en daarmee verdoemenis leidt.